Дидда Йонсдоттир родилась в Сельфоссе 29 ноября 1964 года. Буквально через две недели после рождения девочки ее семья перебралась в Рейкьявик, где Дидда и выросла. Она сменила множество школ в столичном регионе, затем уехала учиться в Сельфосс в Fjölbrautaskóli Suðurlands, через некоторое время вернулась в Рейкьявик и училась в Menntaskólinn við Hamrahlíð. В 1987-1989 годах Дидда училась в Техническом колледже Кордвейнерс (Cordwainers' Technical College, специализированная школа по выделке кожи, изготовлению обуви и седел) в Лондоне, где сдала экзамен по профессиональному изготовлению сумок и кошельков (единственная во всей Исландии).

В 1980-ых годах Дидда пишет песни (слова) для различных групп. Одна из самых известных ее песен "Ó, Reykjavík, ó, Reykjavík" исполнялась группой Vonbrigði. Время от времени она и сама исполняла свои песни со сцены, а в 1995 году издала книгу собственных стихов. После этого она опубликовала еще две книги новелл - в 1997 и 1999 годах.

В 2003 году Дидда снялась в фильме Сольвейг Анспах "Ненастная погода" (Stormviðri). Это была ее дебютная роль, за которую она получила премию Edda в номинации Лучшая Актриса. После этого Дидда снялась еще в трех фильмах Анспах.

С 1999 года Дидда Йонсдоттир живет в Рейкьявике.